По словам Юлии Вымятниной, декана Европейского университета в Санкт-Петербурге, на добычу нефти влияют разные факторы. Например, как поведут себя продавцы нефти и владельцы танкеров в условиях «потолка цен» на импорт? Эксперты уже заметили некоторую осторожность в поведении нефтяных авиакомпаний.
Однако Вымятнина надеется, что ситуация скоро выровняется, поскольку сокращение российских поставок может существенно изменить мировые цены. А это негативно скажется на экономической ситуации в развитых странах.
Еще один аспект — эмбарго на поставки нефти, которое будет введено 5 февраля и последствия которого оцениваются только через месяц. Вице-премьер Александр Новак, отвечающий в российском правительстве за вопросы энергетики, считает, что для нефтяных компаний наступают непростые времена.
Европейские страны — основной рынок России, и неясно, чем они хотят заменить наши ресурсы. Новак признал, что в Европе могут быть приняты некоторые исключения, напомнив о ситуации с трубопроводной нефтью.
По мнению Александра Потавина, аналитика финансовой группы «Финам», таким крупным потребителям, как Китай и Индия, нет необходимости покупать нефть у России. Лучше потихоньку покупать нефть и перерабатывать ее самостоятельно. Эксперты считают, что после введения эмбарго экспорт нефти может сократиться на 30 %.
Третий фактор: Россия сама ограничит добычу нефти. 27 декабря президент Путин издал указ об ответных мерах в виде установления «потолка».
Вице-премьер Новак считает, что добыча нефти может быть сокращена на 7-8%, и то лишь на короткий срок. В целом Новак хочет добывать 500 миллионов тонн нефти к концу 2023 года.
Александр Потавин снижает добычу до 50 000 миллионов тонн, обеспечивая результат в 475 миллионов тонн в год.
Что будет с природным газом?
По словам Юлии Вымятниной, Россия продает мало сжиженного природного газа, что усложняет применение ценового потолка к трубопроводному газу. Экспорт природного газа по трубопроводам в Европу уже значительно сократился из-за повреждения узловых потоков и экспорта в Китай. Сегодня Европа испытывает острую нехватку природного газа, и маловероятно, что условия «потолка» будут такими же сложными, как для нефти.
Александр Потабин охарактеризовал влияние «нейтралитета» России как «нейтральное», тем более что газ дешев, а его поставки в ЕС в прошлом году сократились с 45 % до 7-8 %.
Что будет дальше?
Экономист и аналитик Дмитрий Прокофьев уверяет, что цены на нефть — это не главное. Важно то, по какой цене можно будет продавать нефть из России. Если на востоке осталось мало покупателей, логично попытаться получить максимальную скидку.
Эксперты приводят следующие данные: в середине декабря российская нефть из России продавалась в среднем по 57,5 доллара за баррель, то есть на 30 % дешевле, чем Brent. Иногда цены опускались до 50 долларов.
Если такая ситуация сохранится до 2023 года, российский бюджет недополучит около 2 трлн рублей от нефтегазовых доходов. С учетом уже запланированного дефицита государственный фонд лишится около 5 триллионов рублей, то есть 20 % доходов.
Дмитрий Прокофьев предполагает, что финансисты воспользуются снижением курса рубля, чтобы компенсировать эти недополученные доходы.
Чем дешевле будет рубль, тем больше они смогут получить после отвлечения валютной выручки от продажи энергоресурсов. Эксперты не исключают занижения курса рубля на сырье или девальвации человеческого труда.
Россия стала продавать на 30% меньше газа: сколько получит бюджет
Из-за антироссийских санкций и политики ЕС, направленной на отказ от российских энергоносителей, экспорт российского природного газа по трубопроводам сокращается. В 2023 году они упали на 29,9 %. При этом экспорт сжиженного газа и нефти упал не так сильно. NEWS.ru рассказывает, как это отразится на бюджете и стоит ли беспокоиться о будущем энергоснабжении.
Как упадет экспорт российского газа в 2023 году
Согласно докладу вице-премьера Александра Новака, курирующего нефтяную промышленность и природный газ, экспорт российского природного газа по трубопроводам снизится на 29,9% — со 142,1 млрд кубометров в 2022 году до 99,6 млрд кубометров в 2023 году. Федерация.
В то же время экспорт сжиженного природного газа (СПГ) из России в прошлом сократился не так сильно — на 1,9 %, с 46,3 млрд куб. м до 45,4 млрд куб. м.
Для сравнения: до 2022 года (до появления СПГ) Россия стабильно экспортировала более 200 миллиардов кубометров природного газа в год.
Почему снизился экспорт природного газа?
Европейский рынок был частично закрыт для «Газпрома» из-за остановки и прекращения работы газопроводов. В 2022 году снизилась прокачка газа по «Северному потоку», которая была приостановлена осенью на неопределенный срок (взрыв в сентябре 2022 года). В то же время некоторые европейские страны (например, Нидерланды, Дания, Болгария и Финляндия) отказались платить за газ в рублях, как того требовала Россия, в ответ на западные санкции.
В настоящее время российский природный газ поставляется в европейские страны только через Украину и Турцию (один из двух участков газопровода «Турецкий поток»). Прокачка газа по газопроводам «Северный поток — 1» и «Ямал — Европа» приостановлена, а строительство нового экспортного газопровода «Северный поток — 2» не начато.
Россия также поставляет газ в Турцию по вторым участкам газопроводов «Турецкий поток» и «Голубой поток» и в Китай по газопроводу «Сила Сибири». Однако аналитики консалтинговой компании Jacob and Partners заявили, что поставки по этим маршрутам не смогут компенсировать «сокращение» объемов, которые ранее направлялись европейским потребителям.
Как снизится экспорт нефти в 2023 году
В 2023 году Россия экспортирует 234,3 млн тонн нефти, что на 3,3% меньше, чем 242,2 млн тонн в предыдущем году. По данным «Новак», добыча нефти и газового конденсата в прошлом году снизилась на 0,9%, до 530,6 млн тонн.
Полных данных по экспорту нефти в 2023 году пока нет. Однако первичная переработка нефти, напротив, выросла на 1,2 % до 275 млн тонн. В 2022 году этот показатель составит 271,9 млн тонн. Производство бензина увеличилось на 3,1 % в год до 43,9 млн тонн, а дизельного топлива — на 3,5 % до 88,1 млн тонн.
Как это отразилось на доходах бюджета?
По данным Министерства финансов, нефтегазовые доходы России в прошлом году снизились на 23,9 % (по сравнению с 2022 годом) и составили 8,82 триллиона. Министерство объясняет это высокими сопоставимыми показателями предыдущего года, более низкой ценой на нефть в начале года, самыми низкими ценами и сокращением экспорта газа.
Однако Министерство финансов не считает это серьезной проблемой. ‘Накопление дополнительных доходов от нефти и газа в период благоприятной ценовой конъюнктуры и использование средств ФНБ на покрытие неполных доходов от нефти и газа в соответствии с параметрами бюджетного регулирования’. Нефть и газ» — по данным министерства.
Как может сократиться экспорт энергоносителей в 2024 году
Сам Новак в январе заявил, что ожидает увеличения экспорта газа по трубопроводам до 100 миллиардов кубометров (+11% по сравнению с 2023 годом). Он пояснил, что этому будет способствовать запланированная мощность (38 миллиардов кубометров в год — прим. news.ru) за счет постепенного завершения строительства Сибирского газопровода, который будет поставлять газ в Китай.
По данным «Газпрома», экспорт по трубопроводу в 2023 году составит 22,7 миллиарда кубометров, что в 1,5 раза больше, чем в 2022 году.
По прогнозам Новака, экспорт российского сжиженного природного газа может вырасти на 14% до 38 млн тонн.
Аналитик ФГ «Финам» Николай Дудченко считает, что экспорт СПГ в 2024 году составит около 37 миллионов тонн. В то же время он допускает, что экспорт российского газа через Турцию «восстановится после падения в 2023 году».
Что касается экспорта нефти в ноябре 2023 года, то ОПЕК+ договорилась о сокращении добычи в первом квартале 2024 года, а Россия обязалась снизить добычу на 500 000 баррелей в день к концу этого квартала.
Основное сокращение экспорта газа из трубопровода из-за внешних санкций произойдет уже в 2023 году, добавляет Виталий Манжос, специалист Всемирного фондового рынка БКС Инвестмент. Это связано в первую очередь с тем, что «Газпром» регулярно устанавливает максимальные месячные рекорды по поставкам газа в Китай за счет мощности сибирского газопровода. Поэтому натуральный объем экспорта газа по трубопроводам из России в этом году может увеличиться, полагает собеседник news.ru. Другое дело, что текущие поставки в Китай имеют низкую цену по сравнению с европейским рынком, признает он.
Грозит ли это новыми проблемами для бюджета?
Если цены на нефть и газ в этом году будут низкими, то это, конечно, окажет давление на доходы бюджета от нефти и газа», — утверждает Дудченко. По планам Минфина, нефтегазовые доходы могут вырасти почти на 30 процентов — с 8,86 триллиона рублей до 11,5 триллиона рублей в 2024 году.
Потери российского бюджета неизбежны при переориентации интересов экономики с запада на восток, говорит News.ru Александр Шнейдерман, руководитель отдела продаж и поддержки клиентов «Альфа-Форекс».
Восстановить цепочку поставок относительно легко, но вернуться к тем уровням, которые действовали на газ из трубопроводов хотя бы два года назад, сложно, хотя контрагенты и транспортная инфраструктура нужны», — говорит эксперт.
По его словам, трубопроводная инфраструктура, ведущая в Европу, создавалась десятилетиями. Экономические потери от неиспользования этих трубопроводов неизбежны. Это жесткий ресурс». Шнейдерман сомневается, что доходы от продажи нефти и газа вырастут в этом году на 30 %, как ожидает казначейство. В любом случае, экспорт в нейтральные и дружественные страны должен увеличиться, считает он.
Манцос убежден, что «ситуация с нефтяными доходами и динамикой газа не является бюджетной катастрофой, так как она очень предсказуема». Государственные средства, а также избыточные налоги будут в необходимой степени восполнены за счет внутреннего кредитования и других мер и неординарных решений.
Тем не менее, давайте закончим с того, с чего начали. Но вкратце. Экспорт газа из газопровода не сократится всего на треть по сравнению с прошлым годом. В 2021 году он сократится как минимум наполовину.
Нефтяное эмбарго длится уже больше года: не только то, что он сделал с рублем,
‘Газпром установил исторический рекорд по поставкам газа в Китай’
Экспорт природного газа из России в Китай за год вырос на 61,7%
Эксперты в области энергетики объяснили, почему Россия сократит экспорт газа в ЕС
Газовый рынок 2023: обзор нового мирового порядка
Рост геополитической напряженности и борьба с санкциями оказали серьезное влияние на мировую экономику. Полезные ископаемые не стали исключением. Практически все отреагировало ростом цен. Но все больше экспертов говорят о том, что мы имеем дело не с обычной волатильностью, а с фундаментальной перестройкой рынка. И, возможно, газовая отрасль является одной из главных «жертв» этой ситуации.
Мировой спрос на газ: рост или стагнация?
В начале прошлого года перспективы газа оценивались как весьма впечатляющие. По прогнозам аналитиков Rystad Energy, мировой спрос на «голубое топливо» должен был вырасти до 4 867 миллионов кубометров. Иными словами, на 40% больше, чем в 2020 году. США в контексте политики энергетического перехода. Однако снижение спроса в ЕС было компенсировано ростом в Азии.
Для таких оптимистичных прогнозов были свои причины. Природный газ имеет преимущества перед нефтью и углеродом в виде вредных выбросов в атмосферу. В то же время с экономической точки зрения он гораздо выгоднее солнечной энергии, ветра или, например, гидрогенизации при нынешнем уровне развития технологий. Иными словами, газ может претендовать на статус «переходного топлива в эпоху энергетического перехода».
Все это изменилось с 24 февраля 2022 года. Экспортеры получили рекордные прибыли за счет высоких цен, но в октябре прошлого года МЭА (Международное энергетическое агентство) опубликовало свой прогноз. Мировое потребление газа снизится на 0,8 %. Этому есть две основные причины Сокращение поставок из России в ЕС из-за ограничений, введенных компанией Corona, и снижение потребления газа в Китае. По оптимистичным прогнозам, в частности, представителей «Газпрома», влияние этих факторов со временем сбалансируется, и кривая спроса вернется к постоянному спросу.
Однако не все согласны с этими оценками. В частности, вице-президент Китайской национальной нефтегазовой корпорации Хуа Юнчжан, выступая на Международном газовом форуме в Санкт-Петербурге, оценил спрос на «голубое топливо» в 0,3 %. По его словам, это связано с высокой стоимостью газа в Китае, активно работающем в направлении углеродной, топливной и атомной энергетики. Первые недели 2023 года пока подтверждают это. Спрос на газ после отмены большинства ограничений на китайские колонки растет не так быстро, как ожидалось.
В Европе эти процессы идут еще активнее. Теплые зимы, а также увеличение производства электроэнергии на ветряных электростанциях и сокращение добычи промышленного газа способствовали снижению цен.
Очевидно, что это долгосрочная тенденция. Из-за высоких цен, нестабильности поставок и угрозы дефицита крупные компании продолжают отказываться от производства на газе или, по крайней мере, от реализации новых проектов с использованием этого топлива. Иными словами, в ближайшие годы мы можем увидеть, как мировой рынок газа не увеличивается, а сокращается.
Как будет выглядеть новый газовый рынок?
В 2023 году можно сказать, что контуры нового мирового порядка продолжит формировать рынок природного газа. Существуют разные точки зрения на то, как он будет выглядеть. Газпром считает, что в нынешних условиях потребители заинтересованы в долгосрочных контрактах по определенным ценам. Продукция, поставляемая по трубопроводу, может гарантировать такие контракты.
Согласно этой схеме, ЕС закупает больше СПГ у США и Катара, а «освободившийся» российский газ направляется в страны Азиатско-Тихоокеанского региона. Это делается в расчете на рост потребления после снятия ограничений на китайский «Коронай». Иными словами, после периода потрясений возникает новый статус-кво. И, по оптимистичным оценкам, этот процесс уже завершился в этом году.
Существует и противоположная точка зрения. В условиях демонтажа и дезинтеграции сложившихся экономических отношений может возникнуть кризис доверия, когда политические презумпции оказываются важнее экономических интересов. В таких условиях предложение будет продолжать расти за счет гибкости, что приведет к повышенной волатильности цен.
Прогнозы также должны учитывать тот факт, что в ближайшие годы на рынок не будут поступать новые объемы. Мы не должны ждать 2024-25 годов, чтобы добавить установки по производству сжиженного природного газа в США и Катаре. Мы должны ждать новых трубопроводов. Единственный капитал — это неиспользованная возможность российского экспорта в Европу.
Однако текущая политическая ситуация не дает оснований полагать, что в 2023 году наступит оттепель. Это означает, что мы, скорее всего, снова столкнемся с нестабильностью и высокими ценами, ограничивающими рост мирового потребления. И чем дольше сохранится такая ситуация, тем больше вероятность того, что мировой рынок газа в целом останется в состоянии стагнации.